金融监管新政一年间：“尚”任一周年

金融监管新政一年间 

记者 韩韬 孙飞 梁敉静／文

2011年10月29日，国务院任命尚福林为中国银监会主席；任命郭树清为中国证监会主席；任命项俊波为中国保监会主席。

至今，整整一年。三位金融监管部门主要领导履新以来，新政频出，在构建现代金融组织体系，加快建设多层次金融市场体系，维护金融稳定和安全方面，迈出坚实步伐。但也不可否认，政策实际效果与人们的期望尚存一定差距。

新形势下，如何完善金融监管体制，推进现代金融体系建设，开创金融改革发展新局面，可谓任重道远。

《“尚”任一周年》、《郭树清维新》、《项氏“风暴”》

“尚”任一周年

2011年10月29日，卸任证监会主席的尚福林，接替刘明康，转任银监会主席。今天，这位“掌门人”履新已满1年。

一任主席，就是一个时代。

俗话说，新官上任三把火，可尚福林的“三把火”却烧得并不旺，甚至有人讲，他“‘一把火’都没烧。”

而尚福林的一番话透露出其中深意：“稳中求进”是银行监管工作的总基调。“稳”，就是严守风险底线；“进”，就是坚定不移深化银行业改革开放，提升服务水平，推进监管能力建设。

严守风险底线

仔细梳理银监会1年来的新政，不难发现，“严控风险”、“严守风险底线”等字眼在尚福林的讲话中出现频率最高。

2012年1月，银监会开年“重头戏”——2012年监管工作会议召开。尚福林表示，2012年银行业监管工作将“坚决守住不发生系统性和区域性风险底线”。

此后，无论在2012年6月成都的城商行论坛、2012年9月呼和浩特的股份制银行行长联席会议上，还是接受媒体采访时的公开表态，尚福林都重点强调加强银行业风险控制，甚至要求银行业协会加强风险监测和预判。

“银监会将‘风险防控’作为工作重点，既与中国银行业所处的发展阶段相关，也是尚福林性格特点的体现。”一位中国银行战略发展部人士这样评价。

他进一步解释说，同证券业相比，银行业发展更为成熟，现阶段的主要任务已不是如何高速发展，更多应关注如何加强风险管理、调整结构、转型升级，以及完善不适应市场发展的环节。“在这种背景下，很多措施可能没有那么‘风风火火’，效果也不可能立竿见影，更像是一个‘小火慢炖’的过程。”

“聪明、稳健、谦和”，是业内人士对尚福林的一致评价。“尚福林低调务实，适合更需要风险防范的银行业。”一位接近监管层的人士表示。

河南银监局局长李伏安认为，“尚主席是个很谨慎的人，关注风险防控，符合他的性格特点和一贯作风。”

实际上，作为继任者，尚福林谨慎的监管思路同前任刘明康一脉相承。刘明康卸任前，曾把风险问题作为2011年银监会的首要工作，提出严密防范信用风险、市场风险、操作风险和流动性风险。

“面对复杂的金融形势，监管者要始终保持满腔的热情和冷静的头脑，warmheart，coolhead。”刘明康在临别致辞时的这句话颇具深意。

“如果说8年前的改革是体制改革，那么下一阶段的改革重点就是机制改革。”尚福林这样阐述与刘明康时期监管思路的差异。

尚福林认为，银行首先要建立有效的约束机制。“很显然，这种资产扩张倒逼资本补充的现象不可持续”。

2012年6月，银监会发布《商业银行资本管理办法（试行）》（下称“《管理办法》”，于2013年1月1日起实施。一再推迟的中国版“巴塞尔协议III”终于落地。

《管理办法》实施后，我国大型银行和中小银行的资本充足率监管要求分别为11.5%和10.5%。

按照巴塞尔委员会的规定，《管理办法》扩大了资本覆盖风险的范围，不仅包括信用风险和市场风险，也将操作风险纳入资本监管框架。同时，明确了资产证券化、场外衍生品等复杂交易性业务的资本监管规则，引导国内银行审慎开展金融创新。

“《管理办法》最终确定的资本充足率监管要求，与国内现行标准保持一致。这说明银监会考虑到了国内银行业的实际情况。”一位申银万国银行业分析师表示。

一位市场分析人士表示，“对大银行而言，基本没问题，但对许多城商行和农商行来说，实施新规的过渡期非常重要，如果太短，就将面临较大压力。”

实际上，由于宏观经济走弱，伴随监管的加强，国内银行的不良贷款风险正在集聚。

2012年半年报显示，全部16家A股上市银行中，5家银行的不良贷款余额、不良率出现“双升”，江浙等地成为重灾区。有国有大行人士直言：“坏账风险是目前银行业的最大风险。”

银行更大的隐忧还在于，同去年末相比，今年上半年各家银行的逾期贷款大幅增加，5家不良贷款出现“双升”的银行中，最多的增加了80%。

评级机构标准普尔发布的一份报告预计，今年中国银行业的不良贷款率将提高2〜3个百分点，最高可能达到5%。

清华大学中国与世界经济研究中心主任李稻葵表示，“现在中国经济增速有所下滑，银行出现一定坏账是正常的，这两者相关性很大，不过目前这方面的风险可控。”

由此可见，尚福林重视银行风险管控在情理之中。